Securities
銘柄レポート
LGディープル、為替レート・チップインフレにより第3四半期の業績予想を下方修正…出荷は堅調－キウム
キウム証券は、LG Display(034220)について、為替レートの下落やチップインフレ、製品価格の上昇に伴う需要の減少により、今年第3四半期の業績が市場の予想を下回ると見通しました。 厳しい対外環境の中でも、モバイルおよび大型有機EL（OLED）の出荷量が堅調に維持されている点は、今後の業況改善時に株価反発の根拠になると評価しました。投資判断を「買い（Buy）」、目標株価を1万1000ウォン…
銘柄レポート
LG、AI技術による外部売上計上・収益化が間もなく可能に…「買い」－ハナ
ハナ証券は15日、LG Corp.(003550)に対し、投資判断「買い」、目標株価14万ウォンを維持すると発表しました。
（写真＝ハナ証券）
ハナ証券のチェ・ジョンウク研究員は、前日（14日）にLG AI研究所がソウル・マゴクのLGサイエンスパークで「LG AIトークコンサート2026」を開催したことに言及し、「産業現場の難題を解決する『エキスパートAI（Expert AI）』戦略と…
銘柄レポート
LGエナソル、ESS受注への懸念は「誤解」…「むしろ買いのチャンス」－NH
NH投資証券は15日、LG Energy Solution(373220)について、競合他社に比べてエネルギー貯蔵装置（ESS）の受注勢いが限定的であるという市場の懸念は誤解であるとし、むしろ買いの好機であると評価しました。 下半期の大規模なESS新規受注や欧州工場の稼働率回復、テスラの完全自動運転（FSD）の欧州承認などが、今後の業績見通しの上方修正要因として作用すると見込んでいます。投資判断「…
銘柄レポート
TLB、SoCAMMに続きMR-DIMMで成長の原動力を拡大…目標株価5万7000ウォン－メリッツ
メリッツ証券は、TLB Co., Ltd.(356860)について、次世代AIメモリ「SOCAMM」に続き、次世代サーバー用メモリモジュールであるMR-DIMM（複数のDRAMが結合されたモジュール）が新たな成長の機会になると見通しました。投資判断を「買い」に据え置き、適正株価を5万7000ウォンと提示しました。
（資料＝メリッツ証券）
14日、メリッツ証券のヤン・スンス研究員は、「最…
銘柄レポート
「サエロ」「ゼロ炭酸」が好調なのに…ロッテ七星、目標株価が急落、なぜ？
現代自動車証券は14日、LotteChilsungBeverage(005300)について、飲料価格の引き上げや主力製品の成長にもかかわらず、原材料価格の上昇に伴うコスト負担が続くと見通しました。業績予想とバリュエーションを引き下げて反映し、目標株価を従来の17万ウォンから14万ウォンへと17.6％引き下げました。投資判断は「買い」を維持しました。現代自動車証券のハ・ヒジ研究員は、「7月の飲料部門…
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ハンファ・エアロスペース、クロアチアへ「チョンム」の輸出契約を締結…防衛株の最有力銘柄を維持－ハン投
韓国投資証券は、HANWHA AEROSPACE(012450)について、クロアチアとの「チョンム」輸出契約を契機に、欧州内でのさらなる輸出の可能性が拡大すると見通しました。投資判断「買い」と目標株価200万ウォンを維持し、防衛産業セクターにおける最推奨銘柄という見解も維持しました。
（資料＝韓国投資証券）
14日、韓国投資証券のチャン・ナムヒョン研究員は、「クロアチアと『チョンム』の…
銘柄レポート
韓国電力技術、「チーム・コリア」の米国原発市場進出による波及効果が顕著
米国原子力発電市場への進出拡大への期待感が高まっているKEPCO Engineering & Construction(052690)について、受注拡大とバリュエーションのリレーティング（再評価）が期待されるという分析です。 対米原発投資が具体化すれば、ウェスティングハウスとの協力を通じて、韓国電力が中心となった「チームコリア」の原発サプライチェーンの米国市場への進出が加速するとの見通しです。iM…
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アモーレパシフィック、ダーマ・ヘア事業を軸に成長を本格化…スケールアップ段階へ－ハナ
ハナ証券は14日、AMOREPACIFIC CORPORATION(090430)について、過去2年間にわたり収益性を阻害していた在庫・流通・再販業者の構造改革をほぼ完了し、スキンケアとヘアケアを中心に本格的な成長期に入ったと評価しました。投資判断「買い」と目標株価17万ウォンを維持しました。ハナ証券のパク・ジョンデ研究員は、最近開催されたアモレパシフィックのインベスター・デーに関連し、「過去2年…
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サムスン電子、「史上最大級のジャックポット」目前…予想外のシナリオが浮上
SamsungElectronics(005930)の高帯域幅メモリ（HBM）の市場シェアが、今年の第4四半期には40％に迫る見通しが出ました。第6世代HBM4の販売拡大に加え、ファウンドリの最先端プロセスの歩留まりも急速に改善されており、メモリとファウンドリが同時に成長軌道に乗るだろうという分析です。
サムスン電子の瑞草（ソチョ）本社ビルの全景。（写真＝イ・ヨンフン記者）
KB証券の…
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チョンジン建設ロボット、業績は不振だが、グローバルなインフラ投資の拡大は堅調―興国
フングク証券は11日、#チョンジン建設ロボットについて、投資判断を「買い」に据え置く一方、目標株価を従来の6万5000ウォンから6万ウォンに引き下げると発表しました。
チョンジン建設ロボットは、コンクリートポンプカー（CPC；Concrete Pump Car）の製造・販売を専門とする企業であり、2026年上半期の売上高ベースで、北米54％、海外その他20％、国内26％の構成比を記録…